Modelo 232: las empresas tienen hasta el 30 de noviembre para declarar sus operaciones vinculadas
Durante este mes de noviembre, las empresas que realizaron determinadas operaciones vinculadas durante 2025 deben revisar si están obligadas a presentar el modelo 232 ante la Agencia Tributaria. El plazo termina el próximo 30 de noviembre de 2026 para las entidades cuyo ejercicio económico coincide con el año natural.
Préstamos entre socios y sociedades, alquileres de inmuebles a administradores, compraventas entre empresas de un mismo grupo o transmisiones de bienes entre personas vinculadas son algunas de las operaciones que pueden estar sujetas a esta obligación.
El modelo 232 es una declaración informativa: no supone el pago adicional de impuestos, pero permite a Hacienda conocer determinadas operaciones entre partes relacionadas y comprobar que se han valorado a precios de mercado.
El principal aspecto que deben revisar las empresas es si sus operaciones superan alguno de los umbrales establecidos. No basta con comprobar el importe de una transacción aislada: también hay que tener en cuenta el tipo de operación, la entidad con la que se realiza y la cifra de negocios.
Por eso, conviene identificar cuanto antes las operaciones realizadas durante 2025 y preparar la información necesaria antes de que finalice el plazo.
¿Qué se considera una operación vinculada?
Una operación vinculada es aquella que se realiza entre personas o entidades que mantienen una relación de vinculación en los términos establecidos por la normativa del Impuesto sobre Sociedades.
Este concepto comprende las operaciones realizadas con otras sociedades del grupo, con socios que tengan una participación de, al menos, el 25 % del capital, con los administradores y con sus familiares hasta el tercer grado.
No se limita a las compraventas. También puede incluir:
- Préstamos entre socios y sociedades.
- Prestaciones de servicios entre empresas vinculadas.
- Alquileres de inmuebles a socios o administradores.
- Retribuciones por funciones directivas.
- Compraventas de bienes.
- Transmisiones de inmuebles o participaciones.
Algunas de estas operaciones pueden pasar inadvertidas en la gestión habitual de una sociedad. Por ejemplo, un préstamo concedido por un socio a su empresa o el alquiler de un inmueble propiedad de un administrador también deben revisarse desde el punto de vista de las operaciones vinculadas.
¿Cuándo existe obligación de presentar el modelo 232?
La Orden HFP/816/2017, que regula la presentación del modelo 232, establece tres umbrales para determinar cuándo deben declararse las operaciones vinculadas.
| Tipo de operación | Umbral |
|---|---|
| Operaciones con una misma entidad vinculada | Importe total superior a 250.000 euros, con independencia del tipo o número de operaciones. |
| Operaciones específicas del mismo tipo | Importe total superior a 100.000 euros, con independencia del método de valoración y del importe individual. |
| Operaciones del mismo tipo y mismo método de valoración | Importe total superior al 50 % de la cifra de negocios de la entidad. |
Los tres umbrales son alternativos. Esto significa que basta con superar uno de ellos para que exista obligación de presentar el modelo 232.
Entre las operaciones específicas se encuentran, entre otras, las transmisiones de participaciones, inmuebles y activos intangibles.
Además, hay dos supuestos en los que debe presentarse el modelo con independencia del importe de las operaciones:
- Cuando se haya aplicado la reducción de las rentas procedentes de determinados activos intangibles del artículo 23 de la Ley del Impuesto sobre Sociedades.
- Cuando se hayan realizado operaciones o se tengan valores en países o territorios calificados como paraísos fiscales.
Un detalle importante: los umbrales se aplican por separado a cada tipo de operación y a cada entidad vinculada. Por tanto, una empresa puede superar los 250.000 euros con una sociedad del grupo y no alcanzar ese importe con otra. La obligación de declarar nace respecto a las operaciones con la primera.
¿Qué operaciones están excluidas del modelo 232?
La obligación de informar no comprende todas las operaciones vinculadas. Existen determinados supuestos que quedan excluidos de la declaración:
- Operaciones realizadas entre entidades del mismo grupo fiscal.
- Operaciones de agrupaciones de interés económico (AIE).
- Operaciones de uniones temporales de empresas (UTE).
- Operaciones realizadas en una oferta pública de venta o de adquisición de valores.
En el caso de los grupos empresariales, es importante distinguir entre grupo mercantil y grupo fiscal.
La exclusión únicamente se aplica cuando ambas entidades forman parte del mismo grupo fiscal. Si una operación se realiza con otra sociedad del grupo mercantil que no está integrada en el grupo fiscal, no queda excluida por este motivo.
Valoración a precio de mercado: qué debe tener en cuenta la empresa
Además de comprobar si existe obligación de presentar el modelo 232, las empresas deben revisar cómo han valorado las operaciones realizadas con personas o entidades vinculadas.
El artículo 18 de la Ley del Impuesto sobre Sociedades establece que estas operaciones deben valorarse por su valor de mercado, es decir, por la contraprestación que habrían acordado partes independientes.
Para calcular los umbrales debe tenerse en cuenta el valor de mercado documentado, y no el importe efectivamente utilizado si es distinto.
Cuando el importe pactado no coincide con el valor de mercado, pueden producirse regularizaciones y sanciones si se incumplen las obligaciones tributarias correspondientes.
Por este motivo, es conveniente disponer de documentación que respalde la valoración aplicada. Entre los elementos que pueden servir de soporte se encuentran los contratos, las tarifas comparables y los informes justificativos.
Sociedades con cifra de negocios baja o igual a cero: una situación que requiere atención
La cifra de negocios tiene un papel especialmente relevante en el tercer umbral del modelo 232, que se calcula tomando como referencia el 50 % de dicha cifra.
Esto significa que cuanto menor sea la cifra de negocios de una entidad, más fácil puede resultar superar este límite.
En las sociedades con una cifra de negocios igual a cero, como las recién constituidas que todavía no han iniciado su actividad o las que permanecen inactivas, deben declararse todas las operaciones vinculadas, aunque sus importes estén muy por debajo de los otros dos umbrales.
Esta circunstancia afecta especialmente a sociedades patrimoniales o inactivas que mantienen préstamos con sus socios o perciben ingresos por alquileres de partes vinculadas.
Por tanto, la falta de actividad o una facturación reducida no significa necesariamente que la sociedad esté exenta de presentar el modelo 232.
Ejemplo práctico: cómo aplicar los umbrales del modelo 232
Veamos cómo funcionan estos límites en una empresa con una cifra de negocios de 4 millones de euros que durante el ejercicio ha realizado las siguientes operaciones:
- Con otra entidad vinculada: 310.000 euros, de los cuales 65.000 euros corresponden a intereses de un préstamo recibido y 245.000 euros a ventas comerciales.
- Transmisiones de inmuebles: una nave industrial a un socio por 150.000 euros y un terreno a otro socio por 90.000 euros.
- Con el administrador: el arrendamiento de una vivienda por 60.000 euros anuales y una retribución de 80.000 euros por funciones directivas.
¿Qué operaciones debe incluir en el modelo 232?
Operaciones con otra entidad vinculada
El importe conjunto asciende a 310.000 euros, por lo que supera el umbral de 250.000 euros. En consecuencia, deben declararse todas las operaciones realizadas con esa entidad: tanto los intereses del préstamo como las ventas comerciales. También deben documentarse.
Transmisiones de inmuebles
Las dos transmisiones suman 240.000 euros. Al superar el umbral de 100.000 euros aplicable a las operaciones específicas, deben declararse ambas.
Operaciones con el administrador
En este supuesto, las operaciones no alcanzan los 250.000 euros ni el 50 % de la cifra de negocios de la entidad, por lo que no se declaran.
Sin embargo, el resultado cambiaría si la cifra de negocios fuera menor:
- Con una cifra inferior a 120.000 euros deberían declararse también ambas operaciones con el administrador.
- Con una cifra de entre 120.000 y 160.000 euros solo debería declararse el sueldo por funciones directivas.
Este ejemplo pone de manifiesto que la obligación de presentar el modelo 232 no depende únicamente del importe de las operaciones. La cifra de negocios también puede cambiar el resultado, por lo que conviene revisar los umbrales cada ejercicio.
¿Hasta cuándo se puede presentar el modelo 232 en noviembre de 2026?
La presentación del modelo 232 es telemática y su plazo depende de la fecha de cierre del período impositivo.
Cuando el ejercicio económico coincide con el año natural, la declaración debe presentarse durante el mes de noviembre del año siguiente.
Por tanto, las entidades que deben informar de las operaciones realizadas durante 2025 tienen hasta el 30 de noviembre de 2026 para presentar el modelo.
Si el ejercicio económico no coincide con el año natural, el plazo será el mes siguiente a los diez meses posteriores a la conclusión del período impositivo al que se refiere la declaración.
¿Las entidades de reducida dimensión también deben presentar el modelo 232?
Las entidades de reducida dimensión pueden cubrir parte de esta obligación mediante el formulario de operaciones vinculadas que se presenta junto con el Impuesto sobre Sociedades.
No obstante, si superan los umbrales establecidos para el modelo 232, también deben presentar esta declaración durante noviembre.
Por tanto, esta consideración no debe confundirse con una exención de presentación.
¿Qué consecuencias tiene no presentar el modelo 232?
No presentar el modelo 232, hacerlo fuera de plazo o incluir datos incorrectos puede dar lugar a sanciones.
Además, la falta de información puede llamar la atención de la Administración tributaria sobre las operaciones realizadas entre partes relacionadas y favorecer una comprobación.
Si el plazo ya ha vencido sin haber presentado la declaración, conviene realizar la presentación voluntaria cuanto antes, ya que suele atenuar las consecuencias.
Qué debe revisar su empresa antes del 30 de noviembre
Con el plazo de presentación ya en marcha, conviene realizar una revisión de las operaciones vinculadas correspondientes a 2025.
Para ello, recomendamos comprobar los siguientes aspectos:
- Identificar todas las personas y entidades vinculadas, incluidos los socios con una participación del 25 % o más, los administradores y sus familiares hasta el tercer grado.
- Recopilar las operaciones realizadas con cada una durante 2025, identificando su naturaleza e importe.
- Aplicar los tres umbrales por separado y comprobar si se supera alguno.
- Revisar si se ha aplicado la reducción por determinados activos intangibles o si existen operaciones o valores en países o territorios calificados como paraísos fiscales.
- Identificar las operaciones excluidas por pertenencia al mismo grupo fiscal, AIE, UTE u ofertas públicas.
- Comprobar que las operaciones se han valorado a precio de mercado y que existe documentación que respalde esa valoración.
- Prestar especial atención a las sociedades con una cifra de negocios baja o igual a cero.
- Preparar la información necesaria para realizar la presentación telemática antes del 30 de noviembre.
En ILEX Tax & Legal podemos ayudarle a revisar las operaciones vinculadas de su empresa y comprobar si existe obligación de presentar el modelo 232.
Si su sociedad ha realizado operaciones con socios, administradores u otras entidades vinculadas durante 2025, este es el momento de revisar los importes, comprobar los umbrales y preparar la declaración antes de que finalice el plazo.
Preguntas frecuentes sobre el modelo 232
¿Qué es el modelo 232?
El modelo 232 es una declaración informativa que permite a la Agencia Tributaria conocer determinadas operaciones realizadas entre personas o entidades vinculadas, así como operaciones y situaciones relacionadas con países o territorios calificados como paraísos fiscales.
¿Quién tiene que presentar el modelo 232?
Las entidades que realizan operaciones vinculadas deben comprobar si superan alguno de los umbrales establecidos en la normativa. También deben presentar el modelo aquellas que se encuentran en los supuestos específicos de obligación, con independencia del importe.
¿Cuál es el último día para presentar el modelo 232 en 2026?
Para las entidades cuyo ejercicio económico coincide con el año natural, el último día de presentación es el 30 de noviembre de 2026. La declaración corresponde a las operaciones realizadas durante 2025.
¿Cuál es el límite de operaciones vinculadas para presentar el modelo 232?
Existen tres umbrales alternativos: más de 250.000 euros con una misma entidad vinculada, más de 100.000 euros en operaciones específicas del mismo tipo o más del 50 % de la cifra de negocios en operaciones del mismo tipo y método de valoración.
¿Los préstamos entre socios y sociedades se incluyen en el modelo 232?
Los préstamos entre socios y sociedades son operaciones vinculadas que deben revisarse. Su declaración dependerá de los umbrales y supuestos de obligación aplicables.
¿Una sociedad inactiva está obligada a presentar el modelo 232?
Una entidad con cifra de negocios igual a cero debe declarar todas sus operaciones vinculadas, aunque sus importes estén por debajo de los otros dos umbrales.
¿Qué operaciones están excluidas del modelo 232?
Entre las operaciones excluidas se encuentran las realizadas entre entidades del mismo grupo fiscal, las de agrupaciones de interés económico, las de uniones temporales de empresas y las efectuadas en ofertas públicas de venta o adquisición de valores.
¿Es obligatorio valorar las operaciones vinculadas a precio de mercado?
Sí. El artículo 18 de la Ley del Impuesto sobre Sociedades establece que las operaciones vinculadas deben valorarse por el importe que habrían acordado partes independientes.
¿El modelo 232 implica pagar más impuestos?
No. Se trata de una declaración informativa y su presentación no supone por sí misma un pago adicional de impuestos.
¿Qué ocurre si se presenta el modelo 232 fuera de plazo?
La presentación fuera de plazo puede dar lugar a sanciones. Si no se ha presentado dentro del período correspondiente, conviene realizarla voluntariamente cuanto antes, ya que suele atenuar las consecuencias.
